I ett tidigare inlägg fick jag lära mig av en läsare att Realty Income har tickern O för att det ska symbolisera ett mynt. Kanske är det inte så konstigt då Realty Income kallar sig för The Monthly Dividend Company och att man är otroligt dedikerad till stigande och stabil utdelning. Nyligen kom deras Q2:a och där var det ingen ko på isen, snarare tvärt om. Kon ser ut att tryggt ligga i sitt bås.
I det engelska alfabetet finns det 26 bokstäver. Nästan alla dessa är ockuperade av bolag som valt att listas med enbart en bokstav. Några exempel:
AT&T (T)
Ford (F)
Kellogg (K)
Zillow (Z)
Än så länge är det enbart P och N som inte är upptagna. Lite intressant att ett bolag som Procter & Gamble med lång historik inte valde tickern P vid listning.
Investerade du i Realty Income när bolaget listades 1994 så har du fått en mycket fin utveckling på din investering. Mycket bättre än om du följt många populära index i USA
Realty Income levererade en bättre Q2:a än många väntat sig med högre vinst och omsättning. Tack vare en väldigt låg vakansgrad så höjer man guidningen för helåret 2022. Det här innebär alltså att man har de flesta av sina fastigheter uthyrda till kunder i dagsläget.
”The health of our real estate portfolio remains strong as we finished the quarter with occupancy at 98.9%, the highest occupancy rate in over 10 years” sa VD Sumit Roy.
Sumit Roy realty income VD vd
Intressant är att kika på FFO (Fund From Operations) som i stort sett beskriver hur pass mycket en REIT kan dela ut. Denna låg på $1.02 och steg från $0.88 året innan.
Nu börjar man kanske snart se effekterna av deras förvärv av VEREIT som jag skrev om här. Bland annat ökade man sin exponering mot industri samtidigt som den totala vikten av butiker inom bland annat snabbmat minskade.
Man har kort och gott sett till att spä ut det man varit mycket exponerad mot tack vare förvärvet.
Idag handlas Realty Income till 4,08% direktavkastning. Det är något lägre än deras historiska snitt på 4,36%.
Värderingen är i stort sett lika med det man värderats till det senaste 5 åren. Man delar enbart ut 76% av sitt FFO. För REITs vill man helst att denna ska vara under 90% åtminstone.
Det här är ingen investering som kommer göra dig rik imorgon eller om en månad. Men det är en investering som troligtvis kommer ge dig stabil avkastning till en relativt låg risk.
Bolaget har höjt utdelningen i 25 år och jag skulle bli tämligen förvånad om man sänker utdelningen under den negativa period vi befinner oss i nu.
Det var länge sedan jag köpte fler aktier i O och jag kommer inte investera något månaden som kommer heller.
Roligt där är att VD:n faktiskt uttalade sig om börsklimatet där ute. Han menar att det här inte kommer vända fort men heller inte vara jättelänge. 12 månader räknar han med. Ja vi som lever, vi får helt enkelt se.
Vad kan vi jämföra preferensaktier med? Jag skulle säga att dessa liknar mattanterna vid en skolbespisning.
”Vad i hela…” tänker ni
men kanske är det inte så långt från sanningen. Mattanterna slevar upp mat till barnen som sedan äter maten och växer och orkar mer. På samma vis funkar preferensaktier. Dessa skänker en rejäl mängd utdelning som du sedan använder för att köpa extra aktier i andra bolag så att dina innehav växer sig större.
Ja ja, kom på en bättre jämförelse själv då 😛 Tanken med att ha preferensaktier i portföljen har alltid varit densamma för mig; en extra generator i det stora maskineriet som många väljer att kalla pengamaskin.
Den frågan alla ställer sig är givetvis om det är säkert och värt att köpa preferensaktier och D-aktier idag.
Vad vi vet är följande:
Högre risk ska ge högre direktavkastning. Det finns en anledning till att Akelius direktavkastning historiskt varit lägre än många andra med tanke på deras stabila bostadsfastigheter. Kort och gott är det bolag med god finansiell ställning och pålitliga kassaflöden som kommer ha lägre direktavkastning när vi kikar på preferensaktier.
Preferensaktierna tenderar att falla när räntan går upp. Logiken är helt enkelt att du får en högre sparränta än tidigare på ett vanligt konto till en betydligt lägre risk. Attraktionen till preferensaktier blir då lägre.
Hela listan med rådande direktavkastning ser du i min tabell nedan. Jag läser av kurserna från Avanza i realtid så tabellen kanske tar lite tid att ladda:
En sak jag själv tänkt på är hur snabba rörelser vi fått i vissa preferensaktier. Ta K2A som jag själv äger exempelvis. Direktavkastningen var där i början på juli en bra bit över 9%. Nu är den 6,87. Som sagt, synd att lyckan oftast är kortvarig.
Det viktigaste är givetvis att du som investerare funderar över hur pass sannolikt det är för bolaget att kunna pynta utdelningen i ur och skur. Även om ägarna av preferensaktierna får sin utdelning före stamaktieägarna så kan vi aldrig garantera utdelning.
Genom åren har vi sett många som haft problem med finanserna, varpå det alltid är viktigt att du gör din hemläxa. Det är lättare sagt än gjort givetvis. Mitt tips är att inte ta för stora risker samt slänga bort allt med lyx och annat mer ovanligt när det kommer till fastigheter. Kör på det tråkiga snarare än padelhallar, lyxvåningar och aktivitetsparker.
Den sista månaden är OMXS30 upp nära 6% men marknaden tycks inte vilja bestämma sig vart man riktigt vill. Ena dagen är vi upp kraftigt, och andra dagen ner kraftigt. Jag blev faktiskt aningen överraskad när jag ser hur mycket mitt portföljvärde kan skilja från en dag till en annan.
Som ni ser i bilden till inlägget kan det ibland röra sig om nästan 2 månadslöner netto för min del. Som ny på börsen kan det här ses som väldigt avskräckande men samtidigt inser man potentialen. Här vill jag påminna om att se dina aktier som byggklossar samt det inlägg jag skrev om att vi borde tänka som bonden.
Första året som investerare ägde jag 4 aktier:
Telia,
Africa Oil,
SKF,
Peab.
Jag hade läst i något på Placera att man skulle äga dessa :O Hursomhelst minns jag än idag hur jobbigt det var att se hur värdet sjönk med någon hundralapp efter någon månad. Men vad hade jag egentligen att luta mig tillbaka mot i tider av oro? En artikel på Placera?
Där och då såg jag mig som en förlorare när aktiekurser gick ner. Numer är jag mest oroad över att jag kanske inte kommer hinna fylla på Castellum till 5% direktavkastning särskilt länge till 😀
Hos Avanza kan du varje månad se din sämsta och bästa dag via eras månadssammanställning (se länk nedan). Du får dessutom annan info om hur det gått för dig mot index och andra.
Viktigt här är att du inte stirrar dig blind på detta utan inser att det kommer gå bättre för dig vissa månader och sämre andra. Är du på längre sikt sämre än index bör du dock gå igenom din portfölj och fundera på branscher/bolag. Kanske är det då dags att sälja några förlorare och i stället satsa på bättre kvalité till ett högre pris.
Att investera är en resa som kräver inte bara ekonomiskt kunnande utan också en disciplinerad och strategisk mentalitet. I en värld full av möjligheter men även osäkerheter är det avgörande att förstå hur man gör bra investeringar som kan växa stort med tiden. Hur lär man sig att bli en strategisk investerare, hur gör man logiska investeringar och hur vet man om man ska investera på lång eller kort sikt?
Mentaliteten hos en strategisk investerare
Framgångsrik investering är inte bara en slumpens lek; det är en beräknad strävan som kräver noggrant övervägande, forskning och ett oföränderligt engagemang för långsiktiga mål. Så innan att ens funderar på investeringar, definierar en strategisk investerare sina mål. Strävar de efter kortsiktiga vinster, långsiktig förmögenhetsuppbyggnad eller finansiering av ett specifikt mål som utbildning eller pension? Genom att ha väl definierade mål kan investerare anpassa sina strategier för att sammanfalla med sina ambitioner.
I finansens värld kan dragningen av snabb rikedom ibland leda individer fel. Vissa människor dras till exempel till casinon i hopp om att kunna bli rika över natten. Medan både investeringar och spel innebär risk och potentiella belöningar, skiljer de sig avsevärt i termer av mentalitet och strategi. Men för dom som vill använda ett säkert och eget kapital avsatt för spel är det självklart inga problem att spela olika spel på ett casino online som en rolig hobby. Det finns många bra sidor där man kan hitta roliga spel med den stilen man gillar.
Vikten av att vara logisk när man gör nya investeringar
Att vara logisk när man gör nya investeringar är av stor vikt. Det är viktigt att inte låta känslor styra besluten utan istället fatta välgrundade och genomtänkta beslut. Genom att vara logisk kan man minimera risken för att göra dåliga investeringar och öka chanserna för att få god avkastning på sina pengar. En logisk investerare tar sig tid att göra noggrann forskning och analysera olika investeringsmöjligheter. Man tittar på faktorer som företagets ekonomiska hälsa, marknadstrender och konkurrenssituationen. Genom att använda sig av dessa objektiva data och analyser kan man fatta mer informerade beslut.
Ska man investera på kort eller lång sikt?
Om du har specifika kortsiktiga mål, som att spara till en resa eller köpa en bil inom de närmaste åren, kan det vara lämpligt att investera på kort sikt. I sådana fall kan du välja investeringar med lägre risk och högre likviditet, som till exempel sparkonton eller korta obligationer. Om du däremot har mer långsiktiga mål, som att spara till pensionen eller köpa en bostad om några år, kan det vara fördelaktigt att investera på lång sikt.
Juli är förbi och det är dags att summera vad som hänt i portföljen sedan sist. På sista tiden har vi fått en väldigt fin studs uppåt och det samtliga funderar över är om det här är slutet på en sämre börsperiod.
Portfölj
Här är de 10 största bolagen i portföljen just nu. Det har hänt en del på senare tid och investmentbolagen har återigen fått lite luft under vingarna. Jag har sett till att uppdatera min kompletta portfölj och den ser ut såhär.
Bästa utvecklingen den senaste månaden i min egna portfölj har K2A Preferensaktie presterat.
Portföljutveckling
Portföljen är upp ca 200 000 sedan sist jag skrev en månadsrapport och portföljvärdet är väldigt nära 2,5 miljoner kr åter igen. För egen del hoppas jag inte på en allt för stark återhämtning här och nu utan att vi får några extra månader på oss att köpa lite billigare.
Förra månaden presterade portföljen något sämre än index p.g.a. mycket fastigheter och i juli har den presterat något bättre.
I rena kronor blev det 166 446.
Kikar vi på utvecklingen totalt för 2022 så är portföljen -10,5% inklusive utdelning.
Utdelningar
Utdelningarna fortsätter trilla in och nu rör det sig om flera tusenlappar varje månad som jag kan återinvestera. Flest kronor stod SBB D för som jag köpt väldigt mycket av på senare tid.
Lön och Sparkvot
Det blev ett historiskt lågt sparande i juli. Huset har framkallat vissa köp soim behövs nu under sommaren och semestern innebär oftast en ökad konsumtion.
Det har inte blivit jättemånga köp under juli. Självklart är det synd med tanke på vilket läge vi befinner oss i, eller åtminstone befunnit oss i. Nu har jag i alla fall 20 000 kr i likvider som jag tänkte bränna rätt tidigt i augusti.
Utrikes har det inte blivit några köp. Dollarn är rätt dyr mot svenska kronan samt att jag tycker vi har fina köplägen här i Sverige. Ibland gäller det att prioritera. Med det sagt finns det utländska aktier som kommit ner mycket och som jag ser som intressanta. Essex Property är ett sådant som jag under månaden skrev om.
Här är i alla fall vad jag köpt i storleksordning. Tänk på att det här är den totala köpsumman i respektive bolag och att jag oftast försöker handla mindre poster flera gånger.
Bolag
Total köpsumma
Samhällsbyggnadsbo. i Norden B
2364 kr
Diös Fastigheter
2296 kr
JM
1579 kr
Castellum
1444 kr
Corem Property Group D
953
Samhällsbyggnadsbo. i Norden D
561
Svolder B
556
Atlas Copco B
549
Investor B
538
eWork Group
537
Handelsbanken A
533
Cibus Nordic Real Estate
519
K2A Knaust & Andersson Pref
495
Tele2 B
481
EQT
443
Holmen B
429
Intrum
403
Bloggen
Om du under månaden missat något av mina inlägg så är det här de med mest sidvisningar:
