Som många av er vet har jag en stek preferensaktier i min portfölj. Det här är väl inget jag rekommenderar dig som har en riktigt lång tidshorisont på börsen, men är ändå en väg jag valt. Delen preferensaktier får aldrig överstiga 10% i min totala portfölj, det är i alla fall en regel jag satt upp.
Jag kör 3 preferensaktier som tillsammans ger mig utdelning månadsvis.
- Akelius Pref
- K2A Pref
- Klövern Pref
Visst kan det kännas lite lockande att exempelvis ta in Oscar Properties pref vars kurs dykt ner i källaren och vars direktavkastning ligger på drygt 11% räknat på kursen 178,5 kr. Men då ska man också ha klart för sig att risken känns högre och jag köper hellre en pref vars DA ligger på 6% snarare än över 10%.
Generellt känns det som att värderingen för svenska preferensaktier kommit ner något men inte allt för mycket. Nordea har gått ut med att räntehöjningarna kanske kommer tidigare än väntat och därigenom sålt en stor del preffar, varpå nog många hakat efter och gjort likadant.
Direktavkastningen för Klövern pref ligger på strax under 6% men då tycker jag att man får en större inkluderat trygghet då Klövern i sig känns riktigt stabilt.
Min tanke är att räntan givetvis kommer höjas (någon gång) och då sjunker ju preferensaktiernas kurs per automatik. Däremot kommer nog inte höjningen bli särskilt chockartad till en början och min teori är väl att kursen inte direkt kommer dyka som en svan ner i sjön. Allt detta är dock bara mina spekulationer.
Klövern är också listad på 2:a plats bland Populäraste Preferensaktierna 2018.
Inlösenkursen är höjd till 500 kr, alltså en bra bit över dagens kurs. Du behöver alltså inte vara rädd att kursen ska gå över gränsen för inlösen på ett tag. Däremot kan man ju ställa sig frågan hur attraktiv preffen blir om kursen stiger och direktavkastningen krymper då utdelningen är satt till 20 kr per år.
Som sagt klarar du dig lika bra utan preferensaktier i portföljen. Känner du däremot att du vill ha ett berikat kassaflöde i form av utdelningar som du kan använda för att antingen återinvestera eller bygga upp en amorteringsportfölj av så är det ett hett tips.
Själv kommer jag nog se till att köpa lite extra i Klövern pref nu under månaden som kommer.
Väl värt att notera angående Klövern Pref är att den ingår i Avanzas superlån. Det är värdefullt om nu portföljen är eller kommer att bli belånad. Jag vet inte någon annan preff som ingår där?
Får 8 papp varje år från Klövern, känns för närvarande stabilt, gäller att ha koll på vad Rutger hittar på bara.
Spännande reflektion där snålgrisen. Jag har aldrig belånat portföljen tidigare, men det är klart, om det ingår i superlånet är det inget negativt 🙂
Grymt, inte illa med 8 papp. Vet du vad Rutger har i kikarn?
Tjenare Kronan & Snålgrisen, Vad Rutger har i huvudet tror jag knappt han vet själv😜 Äger väl knappt 80% i Tobin vilket inte känns så himla bra. För ett tag sedan var han i New York ock köpte på sig lite fastigheter. Känns ibland som han skjuter med en hagelsprakare från höften men samtidigt en riktigt underbar person. Tror inte riktigt man kan jämnföra Selin, Saxborn, Johansson med herr Arnhult men det händer saker runt honom det är en sak som är säker. En annan sak som också är säker är att killen verkligen inte är en dumbom, han har… Läs mer »
Men tjenare Malte!
Haha ja att skjuta med hagelsprakare från höften kanske funkar ett tag men det känns som att det med tiden inte blir särskilt pricksäkert.
Yes jag har i minnet att du tipsat om Genova men har inte haft tid att kika närmare på det caset. I regel är jag lite avvaktande att investera i sådant med allt för hög DA men i caset med Omega Healthcare blev det ju lyckat. Mycket beror på historik enligt mig. Kvalité återkommer oftast.
Hej KTM,
Jag har sökt som tusan och försökt att hitta en bra förklaring på preffar.
Kollar man på Akelius Pref till exempel så är inlösenkursen 375 kr fram t.o.m. maj 2019, sedan 345 kr. 330 kr efter maj 2024. (hernhag.se/preffar)
Så länge jag köper den under inlösenkursen så kommer jag att gå plus, eller tänker jag fel?
Och varför rekommenderas det inte långsiktigt?
Tacksam för svar.
Tjena miljonen tja högre risk för osäkra preffar men vad är risken i vanliga aktier? Jag har byggt upp en portfölj som ger mig 300′ år köpt sålt som aktier och framförallt ränta på ränta effekten gjort susen. Ha koll på Inlösen pris och tid så kan du bli pansionär tidigt som jag //bosse
Kul att höra din tanke Bosse. Hur tidigt kunde du gå i pension? 🙂
Tjena KTM, kul inlägg! Jag gillar din fördelning som ger månadsutdelning. Undrade bara lite saker… Du nämnde att räntan (någon gång) kommer höjas vilket inte är en hemlighet, men du la även till att du inte tror den kommer ge någon drastisk ändring på preffarna till en början. Det kan man väl tycka låter rimligt, absolut. Men dina tankar är då alltså att försöka pressa ut 5kr/kvartal per position av dessa tre, när det inte är alltför långsökt om en räntehöjning redan kommande kvartal? Känner du att dessa utdelningar väger upp för din förlorade avkastning om detta händer? Har själv… Läs mer »