Mina tankar kring ”trissportföljen” igen

Under många år har Dagens Industri presenterat en s.k. Trissportfölj där tanken är att utdelningen ska representera den berömda vinsten på 25 000 kr/månad som ytterst få lyckats skrapa fram. De sista åren har jag spanat in vilka bolag som denna inkluderar och själv tänkt-och-tyckt om innehållet.

25 000 kr per månad i enbart utdelning är självklart en stor summa, men ändå något som inte är en omöjlighet. Årets portfölj visar att det krävs 6,7 miljoner kr för att uppnå det. Förra året var summan 7,4 miljoner med tanke på att direktavkastningarna i snitt var betydligt lägre där och då.

Enkel matematik säger att det krävs 300 000 kr i årlig utdelning för att uppnå detta. Personligen är jag då uppe i 1/3 av den summan då årets utdelning för min portfölj landar på strax under 100 000.

= bolag jag själv äger i portföljen

Bolag	Prognos, utdelning 2024	Direktavkastning 2024
Handelsbanken	8,8	9,10%
Cibus	10,9	8,80%
Tele2	6,8	8,50%
Wihlborgs	3,1	3,90%
Axfood	7,8	3,10%
Atrium Ljungberg	5,4	2,70%
ABB	10,1	2,60%
AstraZeneca	31,5	2,40%
Assa Abloy	5,1	2,10%
Atlas Copco	2,6	1,70%

OBS! Vissa av bolagen ovan delar ut i utländsk valuta och där har rådande valutakurs använts vid konverteringen

Skillnaden från i år och förra året är mer eller mindre att Intrum fått kicken samt att Handelsbanken fått ta plats i stället. Jag själv är inte beredd att sälja Intrum idag och där har jag skrivit en hel del inlägg. Jag är villig att ge Intrum något år till för att rätta till skuldsättningen samt se vart det tar vägen.

Generellt tycker jag att bolagen i portföljen ovan är fina, och det kanske märks då jag äger majoriteten :). Handelsbanken har slopat utdelningen 2 år de senaste 40 åren, annars har den varit fenomenal. Axfood har inte sänkt sedan 2009. AstraZeneca har aldrig sänkt utdelningen och Tele2 har delat ut varje år sedan 2003 där extrautdelningarna varit en fröjd för utdelningsjägarna.

Hade jag byggt en portfölj med det här syftet så hade jag nog tagit bort många av de som delar ut under 5% och i stället lagt in en hel del spelare från USA. Exempelvis hade jag nog inkluderat några BDC:er, bland annat ARCC med 9,64% direktavkastning.

Jag själv hade aldrig velat ha såhär få bolag i en portfölj som slänger ut 300 000 kr varje år. En dubbling av antalet bolag skulle jag försöka eftersträva. På svenska sidan hade jag förmodligen slängt in Coor, Bredband2, Ework, Volvo, Bilia etc. Några lite mer säkra preferensaktier hade definitivt även fått plats där.

Portföljen ovan verkar gå mer mot att få utdelningen att växa varje år, snarare än att behålla dessa 25 000 kr och vara nöjd med det.