Obligationsmarknaden har börjat tina, räntorna är på väg ner och vakanserna är fortsatt hanterbara. Fastighetsbolagen mår bra, trots att marknaden sänkte dessa 2022/2023. Jag har sammanställt vad andra utdelningsinvesterare tycker är det mest köpvärda fastighetsbolaget just nu. Kanske är svaret inte förvånande.
Jag har gjort en sammanställning från en tråd i en utdelningsgrupp där en medlem ställde frågan vilket fastighetsbolag man borde köpa. Det kom in en stor mängd kommentarer så jag tyckte det skulle vara intressant att se vad majoriteten tycker.
Allmänheten här är alltså en hyfsat begränsad skara men det är ändå spännande att se hur andra resonerar. Det är åtminstone roligare än att lyssna på vad någon seg analytiker har att säga.
Här kommer i alla fall min sammanställning, så nu får du hålla i hatten:
| Fastighetsbolag | Antal röster |
|---|---|
| Cibus | 15 |
| Corem | 5 |
| Sagax | 4 |
| SBB | 3 |
| Nyfosa | 3 |
| Realty Income | 3 |
| Wihlborgs | 3 |
| Castellum | 2 |
| NP3 | 2 |
| Heba | 1 |
| Vonovia | 1 |
| Lundberg | 1 |
| Neobo | 1 |
| Simon Property Group | 1 |
| Emilshus | 1 |
| Vestum | 1 |
| Doxa | 1 |
| Wallenstam | 1 |
| Diös | 1 |
| Railcare group | 1 |
| Tingsvalvet pref | 1 |
| Brinova | 1 |
| Fastpartner | 1 |
| Hufvudstaden | 1 |
| Balder | 1 |
| K-fast | 1 |
| Atrium Ljungberg | 1 |
Föga förvånat så köper den absoluta majoriteten Cibus här och nu. Med tanke på att frågan ställdes i en utdelningsgrupp så kanske man inte kan vänta sig annat. Utdelning varje månad är något som många suktar efter. Det kombinerat med en hög direktavkastning samt ett fastighetsbestånd inom dagligvaror gör att många blivit intresserade.
Troligtvis lär förvaltningsresultat per aktie för Cibus i år landa på knappa 1 euro per aktie och av det delas 0,9 euro ut. Det ger en framåtblickande direktavkastning på 6,2%, vilket är attraktivt. Tyvärr innebär det också en utdelningsandel på dryga 90%, något som innebär att Cibus får lite utrymme att växa.
Cibus prioriterar utdelning över allt annat och det kan bli en tråkig fälla. Nu ser det däremot ut som den tråkigaste tiden är över så troligtvis klarade man sig denna gång. Kanske hade man gjort bättre i att amortera på de allra dyraste obligationerna i stället.
För den som har tiden på sin sida hade jag nog i stället valt Atrium Ljungberg som är en av mina nya favoriter. De har en utdelningsandel på ca 30% och kommer kunna växa så det knakar. Att aktien bara nämns en gång är rätt snålt.
Av de listade bolagen är det väl bara Realty Income som tar plats inom Dividend aristocrats-indexet. Notabelt är att väldigt få bolag inom detta index är just fastighetsbolag. Sektorn är väl helt enkelt för räntekänslig för att man ska kunna förvänta sig långa och obrutna perioder av utdelningshöjningar.
Wihlborgs har väl höjt utdelningen sedan de börsnoterades för nästan 20 år sedan? Sedan betalde de ut mycket mer än vinsten i år men jag hoppas att de snart ska återhämta sig. Kursutvecklingen har ju också varit helt ok historiskt sett.
Gränsen för att ett bolag ska man bli utdelningsaristokrat går vid 25 år i obruten följd med höjd utdelning.
Stämmer. Castellum skulle blivit det om man inte tvingades slopa den när räntorna höjdes. Där är definitionen av att falla på målsnöret. Castellum är ytterligare ett exempel på ett defensivt bolag som skyndade allt för fort åren innan 2022.
Det har du nog rätt i. Vad som gjorde att många sänkte var däremot att man tagit allt för stora kliv under noll-ränte miljön och gapat efter för mycket. Så gjorde inte Realty Income som alltid varit mer defensiva med en fantastiskt diversifierad portfölj. I stället kunde man göra förvärv när allt brann där ute. Hatten av till Realty
Även om jag gillar månadsutdelningar så har Cibus för lågt belåningsvärde då jag gärna använder mig av lånade pengar till en lägre räntan än vad DA är för att tjäna pengar via utdelningar under tiden som jag låter tiden få skapa avkastning genom utdelningarna och sedan tar jag gärna hem en fin vinst när tillfälle ges.Jag har i och för sig ägt Cibus till och från genom många korta köp/sälj och tjänat en liten slant på detta både som utdelningar och som vinster.Detta var innan jag började använda mig av belåning för att få en hävstång i mina investeringar.För tillfället… Läs mer »
Är själv utdelningsjägare men vill lyfta fram att man kan få en stadig månadsinkomst via covered call strategi också. Krävs dock 100st underliggande aktier och ju fler desto bättre för det försvinner en del i courtage. Funkar utmärkt i Castellum och Fabege som ju inte ens är med på listan trots sina stora substans. Ja det är väl typiskt att folket ratar Fabege och köper Cibus till premie.
Det är synd att näst inga fastighetsbolag anses ha tillräcklig säkerhet för att vara lämpliga för räntarabbaten som mäklarna kan erbjuda vissa aktier.
Ser att Public Property Invest inte finns med på listan. Ett norskt bolag med samhällsfastigheter och låg belåning. Kommer börja dela ut nästa år. Handlas med ca 60% rabatt mot Nav!
Förutom Public Property Invest äger jag också Realty Income och W.P. Carey.
Cibus tycker jag är alldeles för dyrt nu och har för hög skuld. Tror det kommer komma en massiv emission här framöver, hur ska de annars kunna växa?
VD för Public Property Invest. Ilija Batjlan då blir jag lite avskräckt
Va löjligt! Kolla upp fakta om företaget istället! Då kommer du se hur bra det ser ut. Sedan kommer Ilija sluta som VD snart om du är så orolig för det.
Att väva in tidigare egna erfarenheter och känslor om en VD är verkligen Inte löjligt utan kanske det bästa man kan göra. Sedan kan det nog vara så att han lämnar men har själv inte läst mycket om caset
Hörde att Ilija lovat att Public Property ska höja utdelningen inte 100, utan 200 år i rad.
Skämt å sido
VDn i bolaget är dessvärre en pajas som inte drar sig för bondfångeri. Häromåret utlovade han 100 år av utdelning från det krisande SBB. Strax därefter fick utdelningen ställas in. Undvik!
De som gick på det uttalandet och inte sålde av får skylla sig själv
Ilija var ändå den VD som ställde upp på mest intervjuer under den tiden och var verkligen ansiktet utåt. Investerarna kände nog en trygghet i att han gästade varje podd och pratade mycket varmt om bolagets framtid och hur den fantastiska resan skulle fortsätta. Han hade ett sätt att trollbinda lyssnarna
Att prata inför många människor kanske inte är det som i slutändan borde räknas. Eventuellt kan det vara bra att veta vad man sysslar med, pratar om, och vad det kan få för konsekvenser.
Han kanske tar det lite mer piano denna gång och säger att utdelningen ”enbart” ska höjas 50 år i rad 😀
Tänk om man hade lyssnat på läsarna tidigare som skrev att Ilija inte var bra för SBB och att man inte kunde lita på honom. Såhär i efterhand när man lyssnar på alla poddintervjuer han var med i så är det rätt självklart