Det satt rätt hårt inne, det måste jag säga. Utdelningskungen 3M har en fantastisk utdelare på många sätt. Däremot kommer det hända mycket mer i mitt nya bolag på medellång sikt. Det här innebär att jag nu enbart har en Dividend King kvar i portföljen, nämligen Johnson & Johnson.
Självklart kommer det här anses märkligt då det inte var allt för länge sedan jag köpte mer aktier i MMM
Tankat mer i 3M Ⓜ️Ⓜ️Ⓜ️ (här kan du även läsa mer vad bolaget gör)
Men jag har tänkt och funderat en aning. 3M har presterat 12% årligen sedan 1991 och risken är stor att vi kommer se en ännu sämre resa de kommande åren med tanke på hur sakta bolaget faktiskt växer. Avkastningen kan bli ok och bolaget lär fortsätta höja utdelningen med 5-6% årligen fortsatt. Dessutom hittar du knappast mer säker utdelning. Men så mycket mer lär det tyvärr inte bli.
Då jag inte har allt för många år kvar till livet då utdelningarna kommer betala min lön så kommer jag offra lite direktavkastning i utbyte mot bra mycket mer potential.
Låt mig presentera…
Texas Instruments (TXN) till min utländska portfölj.
Lusten och suget när jag skrev min senaste analys om TXN blev allt för stor. Jag har aldrig sett ett bolag med så snabbt växande utdelning och den nya fabrik som bolaget kommer få 2022 är helt klart lockande. Texas har en enormt viktig uppgift framför sig de kommande 5-10 åren.
Självklart kan jag vara för sent på bollen här men enligt mina tankar så har TXN mycket kvar att ge. Jag vill vara med på den resan tills den dagen jag byter ut min portfölj mot mer högutdelare.
Nu hade jag rätt lite i 3M. Ungefär 30 000 kr. Så portföljförändringen är inte allt för stor. Planen är däremot att TXN ska få mycket högre vikt och vara bland mina topp 5 bland de utländska innehaven.
Läs hela min analys här
Varför inte behålla båda?
Det finns givetvis en anledning att behålla 3M. De är hyfsat lågt värderade samtidigt som deras direktavkastning på nästan 3,5% är högt jämfört med många andra bolag med samma utdelningssäkerhet. Att bita sig kvar i 3M är inte fel.
Däremot har jag valt att inte öka antalet bolag i portföljen just nu. Tar jag in ett nytt så får ett annat lämna som jag inte gillar lika mycket. Jag har sagt att jag vill hitta världens bästa utdelare och TXN är mer lockande än MMM för tillfället.
Endast JnJ kvar
Det här innebär att jag enbart har JnJ kvar med titeln Dividend King. Denna får självklart vara kvar då deras framtida avknoppning känns mycket spännande.
Här kan du läsa mer om JnJ:
Jag började först undra om det var ett aprilskämt 🙂 Visst 3M kommer inte att vara någon tillväxtraket, men med tanke på de segment och marknader som bolaget verkar inom så kommer bolaget, och framför allt utdelningen, att växa så länge den globala ekonomin växer. Jag förstår dock ditt resonemang och om man tittar på utvecklingen för 3M de senaste åren så ser det inte jätteroligt ut. Jag väljer ändå att behålla och kommer troligtvis att öka nu när värderingen trots allt ser attraktiv ut 🙂
Jag vet och det är säkert fel av mig att sälja hör och nu. Historiskt så har det varit bra att köpa när jag köper men även köpa extra i det bolag jag säljer 😀😀 är väl samma visa här skulle jag tro
Hehe! Jag kanske skulle ta det som ett köpråd då 😀 Men det kan likväl vara du som gjort ett genidrag. Du har stor chans till klart bättre värdeutveckling och utdelningen ser ut att växa i en rasande takt. Sen finns det ju ingenting som hindrar dig från att köpa tillbaka 3M i ett senare skede, när du hellre vill ha en högre direktavkastning. Om nu inte TXN drar förbi där också…
Själv har jag jnj, mmm och texas. Förstår inte riktigt tanken med att begränsa till X antal innehav. Speciellt inte bland dessa där det bara är att köpa och glömma, inte så att man behöver lusläsa kvartalsrapporter för att se om det går ok, bra, mycket bra eller superbra…
Det är väl ändå så att jag vill ha en hyfsat bra bild i vad som händer med bolaget och uppdatera mig kring varför jag äger, ifall kursen väl rör sig ner vid ett tillfälle. Någonstans måste jag dra gränsen till antalet bolag, annars blir det övermäktigt för mig med ett heltidsjobb. Men visst, det är en bra fråga.
Kul stt du köpt in dig i TXN, ett riktigt fint bolag. Jag har tittat på det själv några gånger, men aldrig fått tummen ur sas.
Ha det så bra.
/Stefan
Kul att höra Stefan. Kände att jag typ inte har något inom den här sektorn och ville verkligen satsa på TXN. Valet vilket bolag jag skulle plocka bort var däremot svårt. Lutade ett tag mot Disney men tror att det är totalt fel läge att sälja nu.
Ha det bäst Vännen!
Jag går in med xx xxx:-
Behåller givetvis MMM för detta bolag är bra…..
Självklart är Mmm suveränt och verkar inom en sektor som alltid är stabil trots ekonomiska svängningar då deras produkter varierar mellan många segment.
Som jag skrev är mmm lågt värderat men kommer inte vara någon kursraket. Det är dock inte osannolikt att man får 10+ stabila procent per år
Tjena Kronan, Bra köp där tror jag. Texas Instruments har dykt upp på mina screeners genom åren och den har alltid stuckit ut lite. Vill minnas att jag vid något tillfälle tänkt att det sett för bra ut för att vara sant. De har tickat på. Att sälja något för att investera i något annat är fullt förståeligt. Man kan inte äga allt och någonstans får man dra gränsen. Själv fortsätter jag köpa 3M och tror de kommer leverera i långa loppet. De investerar kopiösa belopp i forskning och utveckling och det har levererat tillväxt för dem historiskt. Kanske möts… Läs mer »
Tjenare https://petrusko.blogspot.com/!
Jättekul att du hade möjligheten att skriva 🙂
Vi tänker rätt lika i mycket och tror att våra tankar om 3M också är lika. Läste faktiskt nyss boken High Returns From Low Risk: A Remarkable Stock Market Paradox
Mycket intressant och kom att tänka på just 3M och många andra dividend kings när jag läste den. Det finns stor chans att en portfölj men den typen av aktier slår mycket annat över tid.
Ha det bäst bloggkollegan! 😎
Tycker det låter rimligt resonerat. Bra med exponering mot halvledare! MMM är ett bra bolag men man kan inte äga allt som är bra.
Låter spännande, men börskraschen som ligger runt hörnet då enligt mainstream media?