Castellums utdelning och utdelningshistorik är grym och Castellum är, enligt mig, det bästa fastighetsbolaget i Sverige för utdelningsinvesterare. Fastigheter har över tid varit en fin investeringsform med god och stabil avkastning. Castellum är nu på god väg att bli Sveriges första utdelningsaristokrat.
Castellum utdelning – nyheter 2022
Uppdatering 2022. Castellum delar 2022 ut 7,6 kr per aktie. Dessutom blir man kvartalsutdelare så du kommer numer få utdelning varje kvartal, 1,9 kr varje kvartal. Det här är 24:e året i rad som Castellum höjer utdelningen.
Uppdatering 2021. Castellum ökar sitt förvaltningsresultat till 12,35 kr/aktie. Man föreslår en ökad utdelning till 6,9 kr /aktie. Det här blir 23:e året i rad med höjd utdelning
(Uppdatering för Castellum utdelning 2019) I år höjde Castellum utdelningen ytterligare ett år (är du förvånad?). Det blev dessutom en rejäl utdelningshöjning från 5,3 kr/aktie till 6,10 kr/aktie. En utdelningstillväxt på 15% med andra ord.
Castellum Utdelning 2022
Som ni ser i diagrammet nedan har Castellum höjt utdelningen 24 år i rad. Det här gör Castellum till mitt absoluta topp-pick bland svenska utdelningsjättar och egentligen är det bara Hufvudstaden som är uppe och konkurrerar om den platsen just nu med samma antal år.
För att vara ett svenskt bolag så är det väldigt imponerande. Tittar vi bortom Sverige finns det många bolag som höjt utdelningen i över 50 år, men när det kommer till Sverige är utdelningshistoriken mer sparsam.
j
Notera
Värt att noter till diagrammet ovan är att varje stapel representerar hur mycket utdelning som betalades ut just det året. I och med att utdelningen är en del av förvaltningsresultatet året innan är det vissa som vill illustrera på det viset (då skulle alltså 2016 vara 5 kr i stället för 4,25). Med andra ord, 2 olika sätt att representera samma information.
Castellum Utdelningstillväxt 2022
Den här bilden visar hur pass mycket bolaget höjt utdelningen med i procent räknat. Värt att nämna är att jag ser en utdelningstillväxt i min portfölj på 3-5% som riktigt bra.
Just utdelningstillväxt är något som jag förespråkar och gillar skarpt. Hög direktavkastning kan vara trevligt för stunden, men en fin utdelningstillväxt år ut och år in är det som i längden ger riktigt bra effekt om du håller fast vid dina kära aktier.
Det här ger en genomsnittlig utdelningstillväxt på 11,4%, vilket är rejält sett i över ett historiskt perspektiv. Tar vi en exempelvis en utdelningsjätte som Coca Cola, vars utdelning höjts 56 år i rad, så har de ”enbart” en utdelningstillväxt på 9% sett under de senaste 18 åren.
Något som kanske imponerar mig mest är att Castellum lyckades höja utdelningen även under finanskrisen 2008. Det visar att Castellum är ett defensivt bolag som är vana vid eländiga tider. Oftast ser vi att det är just under den perioden som fina utdelare i Sverige gått på en mina och raderat ut tidigare anrika historik.
När delar Castellum ut?
Castellum är en kvartalsutdelare och delar ut 4 gånger varje år. Castellum delar ut i:
April (2022-04-07)
Juli (2022-07-05)
Oktober (2022-10-05)
Januari (2023-01-04). Dock x-dag i 29 december 2022
Castellum direktavkastning
Castellum har under årens gång haft en direktavkastning på lite drygt 4% i snitt. Listan nedan är räknat på slutkursen vid årets slut.
Till alla er som råkat missat det så har nu vår käre Petrusko klivit ut lite extra i rampljuset och faktiskt gästat Börspodden i deras sista sommaravsnitt. Det här är historiskt! Jag har läst Petruskos blogg i 3 år men aldrig någonsin hört rösten bakom alla skrifter. Ett kanonavsnitt, och här är det jag reflekterade över.
Kanske bästa avsnittet
Petrusko driver en av Sveriges största bloggar kring sparande och utdelningsinvesteringar (om inte den största). Han var själv en stor inspiration till mitt egna startskott när det kommer till sparande och även bloggande i stor utsträckning. Han är väl lite som Zlatan är för många yngre fotbollsspelare där ute skulle jag kunna tänka mig.
Ursäkta om jag svär men det här var ett sjukt jäkla bra avsnitt!! Sitter och funderar om jag lyssnat på något bättre sedan Prata Pengar lades ned men jag kommer inte på något.
Vi fick dessutom en fantastiskt nyhet att Petrusko kommer starta upp Fondpodden igen och driva denna efter sommaren. Jag kan tycka att Petrusko har en mycket behaglig röst att lyssna på – glädjande, energirik och förtroendeingivande helt enkelt.
Trots att jag och Petrusko är väldigt snarlika i vår strategi här på aktiemarknaden så kan jag ändå inte undgå att dra slutsatsen att hans intresse väcktes vid 10 års ålder samtidigt som mitt egna väcktes en bit innan 30 först. Givetvis ska man inte skylla på andra, men en bidragande faktor kan ha varit min mamma som ser aktier som ett lotteri.
Det jag tar med mig från avsnittet
En sak jag tänkte på är att vi tänker rätt lika kring utdelningsfilosofin. Vi vill äga aktier i bolag som dels historiskt sett gett en fin utdelningstillväxt, dels har en relativt bra direktavkastning, men också har pengar kvar för att fortsätta växa. Petrusko nämner Castellum som sitt största innehav och det här ligger också som mitt näst största innehav.
Sedan tycker jag att det var intressant det Petrusko nämnde om bolag han sålt som han tyckt varit högt värderat, men som sedan slutade i en rejäl ”förlust” då bolaget fortsatte öka sina vinster. Ett exempel är Axfood som han sålde och sedan köpte in till en mycket högre värdering. Jag står fortfarande fast vid att man ska hålla kvar med det fina och snöra ut skiten.
Petrusko hade också mycket kloka ord kring Investmentbolag och jag lärde mig rätt mycket kring Latour som jag själv tagit in för inte allt för länge sedan. Dessutom var det intressant att höra att han ägt Industrivärden så pass länge. Jag gillar investmentbolag bl a för att du får en rabatt i det du köper, snarare än att köpa varje bolag var för sig.
Vi tänker också lika när det kommer till fastigheter och skräms inte av branschen trots att en högre ränta kanske står och knackar på vår dörr. Det finns potential för vissa fastighetsbolag då räntan höjs och har man inte allt för hög belåning kan det i vissa lägen även gynna bolagen.
Ska jag vara med i någon pod?
Jag har faktiskt aldrig blivit tillfrågad att vara med i en pod men om jag känner mig rätt skulle det nog bli pannkaka av allt. Mest troligt skulle jag nog sitta där och dra suveränt dåliga jämförelser och kanske svepa in roliga historier som får mig att tappa tråden på ämnet. Det skulle bli cirkus, helt klart.
Men visst hade det varit roligt!
Har själv funderat många gånger på att dra igång någon fattig pod som fokuserar mer på passiv inkomst, utdelningsaktier, utdelningsstrategi och att nå sina mål. Inser däremot vilken ofantlig tid det kommer ta och då jag inte kan göra någon ”halv-bra” så har jag valt att avstå. Podden skulle då fokusera mycket på att analysera världens alla stabila utdelningsbolag.
Roligt i alla fall med Petrusko i en egen podd. Det kommer bli en höjdare.
Glöm nu inte att lyssna på det här avsnittet. Om du redan gjort det, vad tyckte du?
Trots att jag är fullkomligt ointresserad av fotboll så hade jag ändå tänkt ta fram en #Börselva i min egen regi. För att reta upp de som inte gillar utdelningsfilosofin så har jag valt att kalla min #Börselva för Utdelningselvan.
Det blir ingen börsraket
Idag spelar Sverige sin första match i fotbolls VM 2018. Matchen går av stapeln kl 14:00 och är mot Sydkorea. I samband med den här matchen presenterar jag alltså min uppsättning av bolag som jag känner skulle kunna ta oss till ett guld.
Samtidigt känns det som att du ska kunna prestera jäkligt bra under kortare tid om du ska vinna ett VM. Min uppsättning är inte bolag som kommer flyga till skyarna imorgon, utan är mer inriktad på långsiktig stabilitet som kan prestera år efter år efter år.
Som investerare gillar jag ett defensivt beteende snarare än ett aggressivt. Det här kanske kommer ändra sig framöver, men just nu känns det helt rätt.
Så, låt oss ta en titt på min uppställning…
Utdelningselvan
Här har ni alltså den. Elvan med fokus på stabilitet och utdelningar. Jag tänkte till och med våga mig på en liten förklaring:
Målvakt
Som målvakt har jag givetvis valt Handelsbanken. Både bank och industri väger tungt i Sverige och Handelsbanken har verkligen presterat som en stabil utdelningskandidat inom sektorn. Här kan du läsa mer om Handelsbanken som utdelningsbolag.
Visst finns det idag oro kring stigande räntor, en bristande bomarknad och det faktum att Handelsbanken har många fysiska kontor. Men vad är en fotbollsmatch utan lite spänning?
Backlinje
Som försvarare kommer 2 investmentbolag som kanske inte har den bästa direktavkastningen eller utdelningshistoriken. Dessa 2 har dock presterat grymt bra genom åren och ger en trygg och stadig grund att stå på. Investor och Kinnevik.
Varför köper du Investor A men Kinnevik B?
För att Investor A är billigare än Investor B just nu.
Där bak hittar vi även Akelius Pref som är min favorit bland preferensaktier samt AstraZeneca som haft en positiv utdelningstrend i 18 år.
Mittfältare
Här hittar vi lite utländska favoriter. Johnson & Johnson är en klar favorit som inte behöver vidare presentation. Ett plus är dessutom att aktiekursen i bolaget känns mer attraktiv än på länge.
På den utländska sidan hittar vi även Realty Income som höjt utdelningen 96 gånger i rad. Själv tycker jag att det är ett fint val att ha åtminstone en REIT i portföljen. Läs mer om bolaget här.
I mitten hittar vi också Atlas Copco som nyligen avknoppat Epiroc där första handelsdagen är idag. Jag tycker dock att Atlas är mer intressant och väljer att investera i ”huvuddelen”. Bolaget har 34 år utan sänkt utdelning.
Sedan hittar vi ett bolag inom dagligvaruhandeln nämligen Swedish Match. Det här snusbolaget har jag länge varit intresserad av men det känns alltid så dyrt. Antagligen är det här ett bolag som aldrig blir billigt. Visst finns det vissa politiska risker, men som mittfältare får man ta lite chansningar. 18 år med oförändrad eller höjd utdelning.
Forward
Har har vi det bästa av det bästa. Mina 2 stöttepelare i min egna portfölj; Axfood och Castellum.
Förra året fick ICA sitta på avbytarbänken men i år har jag tagit bort dem även därifrån. Detta efter att ha gjort bort sig brutalt nu när jag senast skulle handla i deras butiker. Men det är en annan historia…
Summering
Här har ni en elva som står sig i väder och vind och där risken är spridd mellan olika bolag och branscher med ett utdelningsfokus. Som jag skrev kommer du inte bli rik 2018 om du investerar här, men det kanske inte heller är ditt mål?
Idag presenterade Castellum sina resultat för det gångna året i sin bokslutskommuniké. Tycker att det var riktigt trevlig läsning med många goda nyheter rörande bolagets framtida utveckling.
Castellum föreslår en höjning av utdelningen till 5,3 kr / aktie från tidigare 5 kr / aktie. Det innebär en utdelningstillväxt på 6%. Denna höjning innebär att Castellum nu höjt utdelningen 20 år i rad. Med andra ord har bolaget enbart 5 år kvar innan utnämnande till utdelningsaristokrat.
Själv hade jag aningar om att utdelningen skulle höjas, men 6% var ändå mer än jag förväntat mig. I rapporten kunde vi läsa att 2017 blev ett rekordår för Castellum tack vare en fin och rätt placerad portfölj och andra fina framgångsfaktorer.
Samtidigt ska man vara medveten om att utdelningshöjning förra året var betydligt högre på 17,6% och att Castellum historiskt haft väldigt hög utdelningstillväxt:
Henrik Saxborn, VD för Castellum, tycks njuta av den fina utdelningshistoriken och avslutar sina VD-ord med:
Avslutningsvis är jag stolt över att Castellums utdelningstradition
fortsätter och att styrelsen för
tjugonde året i rad föreslår en höjd utdelning.
På något vis tänker jag att ett bolag som hela tiden höjer utdelningen och som har en fin historik inte gärna vill bryta den fina trenden. Tänk dig att du gått på gymmet 3 dagar i veckan under ett halvår; det vore väl eländigt att bryta den fina trenden? 😉
Trots stora investeringar håller sig Castelllum på 47% belåningsgrad. Att belåningen inte är galet hög ser jag som positivt då en höjd ränta kan straffa de som spelat för aggressivt och ökat belåningsgraden.
Vidare skrivs det att behovet av lokaler kommer vara fortsatt stort i och med att svensk industri och tjänsteproduktion fortsätter växa.
Genom åren har jag gjort 33 stycken köp i Castellum, och ännu har jag aldrig sålt en enda aktie. GG
Tyvärr har det dröjt rätt länge, men nu har jag äntligen sett till att på allvar stänga boken för 2017.
Säga vad man vill om mig, men jag har ändå varit rätt flitig på att uppdatera min portfölj månad för månad. Som jag skrivit tidigare tycker jag om att vara så transparent som möjligt, därigenom lämnar jag ut mina fulla detaljer bakom portföljen.
Hoppas att någon där ute funnit lite inspiration genom att läsa alla mina rapporter från tidigare månader.
Just nu har jag en del surdegar som jag vet att många av er andra också sitter med. Däribland har vi Skanska, H&M och Kopparbergs som värsta typen av sänken.
Egentligen har inget stort förändrats sedan jag började investera i bolagen och därför har jag valt att fortsätta äga dem och fylla på nu när det vrider om lite extra i magen. Det är just i sådana tillfällen man kan göra sina livs bästa affärer.
Kopparbergs har haft problem med valutan och många är därigenom oroliga. Jag ser betydligt längre än så och köper gärna bolaget på dessa nivåer. Det tråkiga är dock att det är så otroligt dyrt courtage och att man ”måste” handla för så mycket när man väl handlar.
Ta exempelvis en titt på följande bild så ser ni skillnaden på hur mycket jag lagt i courtage 2017.
